قفزت أسعار الذهب في السوق الأوروبية، الثلاثاء، إلى أعلى مستوى في أسبوعين، مستأنفة مكاسبها بعد توقف مؤقت أمس، لتقترب من التداول فوق الحاجز النفسي 3400 دولار للأوقية، بدعم من تراجع الدولار الأميركي حاليا مقابل سلة من العملات العالمية.

أعلن الرئيس الأميركي دونالد ترامب إقالة عضو مجلس الاحتياطي الفيدرالي ليزا كوك بسبب سوء السلوك المتعلق بالرهن العقاري، في خطوة غير مسبوقة تقوض الثقة في استقلال البنك المركزي وأصول الولايات المتحدة.

نظرة عامة على الأسعار

وارتفع الذهب بنسبة 0.6% إلى 3,386.62 دولار، وهو أعلى مستوى منذ 11 أغسطس/آب، من مستوى الافتتاح عند 3,365.95 دولار، وسجل أدنى مستوى عند 3,351.42 دولار.

وفي تسوية يوم الاثنين، خسر الذهب نحو 0.2% في فترة راحة بعد مكاسب قوية أواخر الأسبوع الماضي.

الدولار الأمريكي

انخفض مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بنسبة 0.35%، مستأنفا الخسائر بعد توقف مؤقت أمس، ليتحرك مرة أخرى قرب أدنى مستوياته في عدة أسابيع، مما يعكس ضعفا متجددا للعملة الأميركية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

وجاء الانخفاض وسط عمليات بيع متسارعة بعد أن أعلن الرئيس دونالد ترامب إقالة أحد أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي، في خطوة غير مسبوقة تقوض استقلال البنك المركزي والأصول الأميركية.

إقالة ليزا كوك

أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في وقت متأخر من يوم الاثنين إقالة ليزا كوك من مجلس الاحتياطي الفيدرالي، مشيرا إلى اتهامات بسوء السلوك المتعلق بالرهن العقاري.

وكان من المقرر أن تظل كوك، أول امرأة أمريكية من أصل أفريقي تشغل منصب محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي، في منصبها حتى عام 2038.

وتراجع ترامب، الذي يفتقر إلى السلطة القانونية لإقالة أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلا "لسبب وجيه"، عن تهديده بإقالة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، الذي تنتهي ولايته في مايو/أيار المقبل.

وقد يؤدي رحيل كوك إلى تسريع عملية إعادة تشكيل الرئيس لمجلس الاحتياطي الفيدرالي ولجنة السوق المفتوحة الفيدرالية، التي تحدد أسعار الفائدة.

من جانبها، قالت ليزا كوك: ليس من صلاحية ترامب إقالتي، وسأواصل أداء مهامي. وأضافت: لا مبرر للإقالة، ولن أستقيل.

ومن الناحية القانونية، يمكن الطعن في قرار ترامب إقالة كوك في المحاكم الفيدرالية، وفي نهاية المطاف في المحكمة العليا.

كان الكونجرس قد قيد السلطة الأحادية للرئيس في إقالة محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي بموجب قانون الاحتياطي الفيدرالي لعام 1913، والذي ينص على أن الرئيس لا يجوز له القيام بذلك إلا "لسبب وجيه".

أسعار الفائدة في الولايات المتحدة

وبحسب أداة FedWatch التابعة لمجموعة CME: فإن تسعير خفض أسعار الفائدة الأميركية بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر/أيلول مستقر حاليا عند 85%، مع احتمال إبقاء أسعار الفائدة دون تغيير عند 15%.

استقرت توقعات خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في أكتوبر عند 92%، مع احتمال عدم التغيير عند 8%.

ولإعادة تسعير هذه التوقعات، ينتظر المستثمرون هذا الأسبوع بيانات اقتصادية أميركية مهمة، وخاصة تقرير نفقات الاستهلاك الشخصي يوم الجمعة، إلى جانب سلسلة من التعليقات من جانب مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي.

توقعات الذهب

وقال تيم ووترر، كبير محللي السوق لدى كيه سي إم تريد: "مرة أخرى أثار ترامب قلق المتداولين بتصريحاته بشأن عضو بنك الاحتياطي الفيدرالي كوك، مما أدى إلى تدفقات إضافية من الملاذ الآمن إلى الذهب اليوم".

وأضاف: هناك شعور بأن ترامب قد يعيد تشكيل بنك الاحتياطي الفيدرالي ليصبح أكثر ميلا نحو التيسير الكمي، وأي انخفاض في الدولار أو في عوائد السندات من المرجح أن يؤثر على الذهب.

صندوق SPDR

ارتفعت حيازات الذهب لدى صندوق SPDR Gold Trust، أكبر صندوق متداول في البورصة مدعوم بالذهب في العالم، أمس بمقدار 1.72 طن متري إلى 958.49 طن متري، بعد أن كانت 956.77 طن متري، وهو أدنى مستوى منذ 6 أغسطس.

ارتفع اليورو في السوق الأوروبية يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات العالمية، مستأنفًا مكاسبه بعد توقفه أمس وسط تصحيح وجني أرباح من أعلى مستوى له في ثلاثة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي. وجاء هذا الارتفاع نتيجة تجدد المخاوف بشأن الأصول الأمريكية، لا سيما بعد إعلان دونالد ترامب إقالة أحد أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي.

وأشارت التقارير إلى أن البنك المركزي الأوروبي من المرجح أن يبقي أسعار الفائدة دون تغيير الشهر المقبل، رغم أن المناقشات بشأن التيسير النقدي والمزيد من التخفيضات قد تستأنف في الخريف إذا ضعف اقتصاد منطقة اليورو.

نظرة عامة على الأسعار

وارتفع اليورو مقابل الدولار بنسبة 0.35% إلى 1.1660 دولار، من مستوى الافتتاح 1.1618 دولار، وسجل أدنى مستوى عند 1.1610 دولار.

أنهى اليورو يوم الاثنين منخفضا بنحو 0.85% مقابل الدولار، بسبب تسارع التصحيح وجني الأرباح من أعلى مستوى في ثلاثة أسابيع عند 1.1743 دولار.

الدولار الأمريكي

انخفض مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بنسبة 0.35%، مستأنفا الخسائر بعد توقف مؤقت أمس، ليتحرك مجددا قرب أدنى مستوياته في عدة أسابيع، مما يعكس ضعفا متجددا للعملة الأميركية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

وجاء التراجع بعد أن أعلن الرئيس دونالد ترامب إقالة أحد أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي، في خطوة غير مسبوقة تقوض الثقة في استقلال البنك المركزي وأصول الولايات المتحدة.

إقالة ليزا كوك

أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في وقت متأخر من يوم الاثنين إقالة ليزا كوك من منصبها في مجلس الاحتياطي الفيدرالي، مشيرا إلى اتهامات بسوء السلوك المتعلق بالرهن العقاري.

وتراجع ترامب، الذي يفتقر إلى السلطة القانونية لإقالة أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلا "لسبب وجيه"، عن تهديده بإقالة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، الذي تنتهي ولايته في مايو/أيار المقبل.

قد يُعجّل خروج كوك من البنك المركزي إعادة تشكيل الرئيس لمجلس الاحتياطي الفيدرالي ولجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC)، المسؤولة عن تحديد أسعار الفائدة. وكان من المقرر أن تستمر ولايتها حتى عام ٢٠٣٨.

من جانبها، قالت ليزا كوك: ليس من صلاحية ترامب إقالتي، وسأواصل أداء مهامي. وأضافت: لا مبرر للإقالة، ولن أستقيل.

ومن الناحية القانونية، يمكن الطعن في قرار ترامب إقالة كوك في المحاكم الفيدرالية، وفي نهاية المطاف في المحكمة العليا.

كان الكونجرس قد قيد السلطة الأحادية للرئيس في إقالة محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي بموجب قانون بنك الاحتياطي الفيدرالي لعام 1913، والذي ينص على أن الرئيس لا يجوز له القيام بذلك إلا "لسبب وجيه".

أسعار الفائدة الأوروبية

قالت خمسة مصادر لرويترز إن من المتوقع أن يبقي البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة دون تغيير الشهر المقبل، رغم أن المناقشات بشأن المزيد من التخفيضات قد تستأنف في الخريف إذا ضعف اقتصاد منطقة اليورو.

قالت رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد يوم السبت في جاكسون هول إن سياسات التشديد التي تم تبنيها في عامي 2022 و2023 لم تؤد إلى الركود أو ارتفاع حاد في البطالة، كما كانت الحال تاريخيا.

استقرت أسعار سوق النقد لخفض أسعار الفائدة من جانب البنك المركزي الأوروبي بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر/أيلول في الوقت الحالي عند أقل من 30%.

ولإعادة تسعير هذه التوقعات، ينتظر المستثمرون في الفترة المقبلة صدور عدد من البيانات الاقتصادية الرئيسية من أوروبا، إلى جانب المزيد من التصريحات من مسؤولي البنك المركزي الأوروبي.

ارتفع الين الياباني على نطاق واسع في السوق الآسيوية يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات العالمية، مستأنفا مكاسبه القوية مقابل الدولار الأميركي، مع تسارع عمليات شراء الين كملاذ آمن وسط مخاوف متزايدة بشأن استقرار مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأميركي)، أكبر بنك مركزي في العالم.

أعلن الرئيس الأميركي دونالد ترامب إقالة أحد أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي، في خطوة غير مسبوقة تقوض الثقة في استقلال البنك المركزي وأصول الولايات المتحدة.

في أعقاب التصريحات الأكثر تشددًا التي أدلى بها محافظ بنك اليابان كازو أويدا خلال الندوة الاقتصادية السنوية في جاكسون هول، ازدادت التوقعات باستئناف البنك المركزي تطبيع سياسته النقدية قريبًا. وينتظر المستثمرون المزيد من الدلائل الجديدة على مسار أسعار الفائدة اليابانية خلال الفترة المتبقية من هذا العام.

نظرة عامة على الأسعار

وانخفض الدولار مقابل الين بأكثر من 0.5% إلى 146.99 ين، من مستوى الافتتاح 147.77 ين، وسجل أعلى مستوى عند 147.88 ين.

أنهى الين تعاملات الإثنين على انخفاض بنسبة 0.6% مقابل الدولار، متخليا عن جزء كبير من مكاسب الجمعة عقب تعليقات حذرة من رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول في جاكسون هول.

إقالة ليزا كوك

أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في وقت متأخر من يوم الاثنين إقالة ليزا كوك من منصبها في مجلس الاحتياطي الفيدرالي، مشيرا إلى اتهامات بسوء السلوك فيما يتعلق بقروض الرهن العقاري.

إن قرار إقالة أحد أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي هو قرار غير مسبوق ويقوض الثقة في استقلال الاحتياطي الفيدرالي وأصول الولايات المتحدة.

وتراجع ترامب، الذي يفتقر إلى السلطة القانونية لإقالة أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلا "لسبب وجيه"، عن تهديده بإقالة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، الذي تنتهي ولايته في مايو/أيار المقبل.

قد يُعجّل رحيل كوك عن البنك المركزي إعادة تشكيل الرئيس لمجلس الاحتياطي الفيدرالي ولجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC)، المسؤولة عن تحديد أسعار الفائدة. وكان من المقرر أن تستمر ولايتها حتى عام ٢٠٣٨.

من جانبها، قالت ليزا كوك: ليس من صلاحية ترامب إقالتي، وسأواصل أداء مهامي. وأضافت: لا مبرر للإقالة، ولن أستقيل.

ومن الناحية القانونية، يمكن الطعن في قرار ترامب إقالة كوك في المحاكم الفيدرالية، وفي نهاية المطاف في المحكمة العليا.

كان الكونجرس قد قيد سلطة الرئيس في إقالة محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي من جانب واحد بموجب قانون بنك الاحتياطي الفيدرالي لعام 1913، والذي ينص على أن الرئيس لا يجوز له القيام بذلك إلا "لسبب وجيه".

أسعار الفائدة اليابانية

وقال محافظ بنك اليابان كازو أويدا في جاكسون هول يوم السبت إن زيادات الأجور تمتد إلى ما هو أبعد من الشركات الكبرى، ومن المرجح أن تستمر في التسارع بسبب تشديد ظروف سوق العمل.

عززت هذه التصريحات توقعات السوق باستئناف بنك اليابان رفع أسعار الفائدة قريبًا بعد توقفه إثر زيادة يناير. ويتوقع المتداولون حاليًا رفع أسعار الفائدة في اجتماع أكتوبر.

استقرت حاليا تسعيرة رفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس من جانب بنك اليابان في اجتماع سبتمبر/أيلول عند نحو 45%.

ولتأكيد هذه التوقعات، ينتظر المستثمرون المزيد من البيانات حول التضخم والبطالة والأجور في اليابان.

توقعات الين الياباني

ويتوقع هو مين لي، كبير استراتيجيي الاقتصاد الكلي في بنك لومبارد أوديير، أن يرتفع سعر الين إلى 140 ين مقابل الدولار على مدى أفق زمني يمتد 12 شهرا، لكنه يتوقع أن تظل أسعار الفائدة في نطاق ضيق في الأمد القريب.

قال: "نفترض أن رفع أسعار الفائدة التالي من قِبل بنك اليابان سيكون في يناير من العام المقبل، وليس أكتوبر. ومن المرجح أن يُبقي البنك أسعار الفائدة الحقيقية سلبية للغاية حتى نهاية العام، وبعد ذلك فقط يُفكر في زيادات تدريجية".

انخفض الدولار النيوزيلندي مقابل معظم العملات الرئيسية خلال تعاملات اليوم الاثنين على الرغم من البيانات الاقتصادية الإيجابية.

وأظهرت بيانات حكومية أن مؤشر مبيعات التجزئة في نيوزيلندا ارتفع بنسبة 0.5% في الربع الثاني، في حين كان المحللون يتوقعون زيادة بنسبة 0.1%.

وباستثناء العناصر المتقلبة مثل الطاقة والغذاء، ارتفع مؤشر مبيعات التجزئة الأساسية في نيوزيلندا بنسبة 0.7% في الربع الثاني، مقارنة مع توقعات بانخفاض بنسبة 0.3%.

وعلى صعيد التداولات، انخفض الدولار النيوزيلندي أمام نظيره الأمريكي بنسبة 0.4% إلى 0.5848 بحلول الساعة 20:14 بتوقيت جرينتش.

الدولار الأسترالي

وانخفض الدولار الأسترالي مقابل نظيره الأمريكي بنسبة 0.2% إلى 0.648 بحلول الساعة 20:14 بتوقيت جرينتش.

الدولار الأمريكي

وارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.7% إلى 98.4 نقطة بحلول الساعة 19:51 بتوقيت جرينتش، وسجل أعلى مستوى عند 98.4 وأدنى مستوى عند 97.7.

وجاء ذلك بعد تصريحات أدلى بها رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول خلال مؤتمر جاكسون هول يوم الجمعة، حيث ألمح إلى خفض قادم لأسعار الفائدة.

وبحسب أداة CME FedWatch، فإن الأسواق تتوقع احتمالات تزيد عن 86% بأن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع سبتمبر/أيلول.

وفي وقت لاحق من هذا الأسبوع، ستعلن شركة Nvidia عن أرباحها بعد إغلاق يوم الأربعاء، تليها نتائج Dell وMarvell Technology.

ومن المقرر أيضا أن تصدر يوم الجمعة بيانات نفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة، وهي مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي.