استقرت أسعار النفط يوم الاثنين، متعافية من الخسائر التي تكبدتها في وقت سابق من الجلسة، مع ترقب المستثمرين محادثات بين الولايات المتحدة وروسيا هذا الأسبوع بشأن الصراع بين موسكو وأوكرانيا.

وارتفع مؤشر الدولار الأميركي -الذي يقيس العملة مقابل سلة من العملات الرئيسية- بنسبة 0.35% إلى 98.54 عند الساعة 10:23 مساء بتوقيت مكة المكرمة.

من المقرر أن يجري الرئيس الأمريكي دونالد ترامب ونظيره الروسي فلاديمير بوتن محادثات مباشرة، الجمعة، في ولاية ألاسكا الأمريكية لبحث إنهاء الحرب في أوكرانيا.

وأظهر مسح أجرته رويترز أن إنتاج أوبك ارتفع إلى 27.38 مليون برميل يوميا الشهر الماضي، بزيادة قدرها 270 ألف برميل يوميا مقارنة مع يونيو حزيران.

وفي التعاملات، استقرت العقود الآجلة لخام برنت تسليم أكتوبر/تشرين الأول عند 66.63 دولار للبرميل بعد أن هبطت إلى 65.81 دولار في وقت سابق من الجلسة.

وارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأميركي تسليم سبتمبر أيلول 0.15 بالمئة أو 8 سنتات لتغلق عند 63.96 دولار للبرميل بعد أن سجلت أدنى مستوى في الجلسة عند 63.02 دولار.

انخفضت أسعار الذهب يوم الاثنين مع ارتفاع قيمة الدولار الأمريكي مقابل معظم العملات الرئيسية وابتعاد المستثمرين عن الأصول الآمنة بعد الإعلان عن تمديد الموعد النهائي للمفاوضات بين الولايات المتحدة والصين.

من المقرر أن تصدر الولايات المتحدة يوم الثلاثاء بيانات التضخم في مؤشر أسعار المستهلك، مع توقعات بارتفاع مؤشر أسعار المستهلك الأساسي بنسبة 0.3% على أساس شهري في يوليو/تموز وبنسبة 3% على أساس سنوي.

أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب عبر منصته "تروث سوشيال" أن الذهب لن يخضع للرسوم الجمركية، مما أدى إلى إلغاء قرار اتخذته سلطات الجمارك الأمريكية بفرض رسوم على السبائك المستوردة من سويسرا.

وكتب ترامب في منشور على موقع "تروث سوشيال": "الذهب لن يخضع للرسوم الجمركية!".

وكشف البيت الأبيض أيضا أن الرئيس ترامب وقع على أمر تنفيذي يمدد تعليق الرسوم الجمركية الأمريكية المرتفعة على السلع الصينية لمدة 90 يوما إضافية، وفقا لمسؤول في البيت الأبيض نقلت عنه شبكة CNBC بعد ظهر الاثنين.

تم توقيع الأمر قبل ساعات قليلة من منتصف الليل، عندما كان من المقرر أن تنتهي فترة التجميد المؤقت للرسوم الجمركية التي فرضها ترامب.

في هذه الأثناء، ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.4% إلى 98.5 نقطة بحلول الساعة 20:58 بتوقيت جرينتش، بعد أن سجل أعلى مستوى عند 99.3 وأدنى مستوى عند 98.03.

وفي تداولات المعادن، انخفض الذهب في المعاملات الفورية بنسبة 2.6% - أو 90.5 دولار - إلى 3401.1 دولار للأوقية (الأونصة) عند الساعة 20:59 بتوقيت جرينتش، مسجلا أكبر خسارة يومية له منذ مايو.

اقتربت عملة البيتكوين من أعلى مستوى لها على الإطلاق بعد ارتفاع ليلي دفع أيضًا عملة الإيثريوم إلى مستويات لم نشهدها منذ عام 2021.

وبحسب بيانات كوين ميتريكس، ارتفعت عملة البيتكوين بنسبة 1% إلى 119,782 دولارا، بينما انخفضت عملة الإيثريوم بنحو 1.6% إلى 4,181 دولارا بعد ارتفاعها يوم الأحد إلى أعلى مستوى لها منذ ديسمبر 2021. وفي يوم الجمعة، تجاوز الإيثريوم 4000 دولار للمرة الأولى منذ ذلك الحين.

جاءت هذه التحركات في الوقت الذي ارتفعت فيه العقود الآجلة للأسهم الأميركية صباح الاثنين، مع انتظار المستثمرين بيانات التضخم الرئيسية بينما تتداول الأسهم بالقرب من مستويات قياسية مرتفعة.

ارتفعت أسهم كوين بيس بأكثر من 5%، وسيركل بنسبة 3%، وجالاكسي ديجيتال بنسبة 8%. وارتفعت أسهم بيتكوين بروكسي ستراتيجي بأكثر من 4%، بينما حققت العديد من شركات التعدين، بما في ذلك مارا هولدينغز، وريوت بلاتفورمز، وآيريس إنرجي، مكاسب تجاوزت 3%.

بعد الأداء القوي للعملات المشفرة والأسهم في الربع الثاني، توقع العديد من المستثمرين تباطؤًا صحيًا في أغسطس - وهو شهر تداول ضعيف تاريخيًا في جميع الأسواق، بما في ذلك العملات المشفرة.

قال ماركوس ثيلين، الرئيس التنفيذي لشركة 10x Research، إن الارتفاع الأخير في أسعار العملات المشفرة مدفوع بعمليات شراء خلال الجلسة الآسيوية وسط التوسع السريع في الدين الأمريكي. وأشار إلى أن خروج بيتكوين من نطاق "التراكم" في أوائل يوليو تزامن مع توقيع الرئيس دونالد ترامب على "مشروع القانون الكبير الجميل"، الذي رفع سقف الدين بمقدار 5 تريليونات دولار.

قال ثيلين: "إنّ ارتفاع سعر البيتكوين ليس وليد الصدفة، بل هو مدفوع بأسرع توسع في الدين الأمريكي في التاريخ، ولا يزال الزخم قويًا". وأضاف: "سواءً استمر الاقتصاد قويًا أو دخل في ركود، فإنّ تدفق الديون الجديدة يُمثّل دعمًا للأصول الملموسة مثل البيتكوين والذهب". وأضاف أن مستوى المقاومة الرئيسي التالي عند 133,000 دولار بات وشيكًا، حيث تُرجّح بنية السوق وتمركزه لصالح المشترين.

وفي الوقت نفسه، استفادت الأسهم المرتبطة بإيثريوم من تدفقات رأس المال إلى مجموعة جديدة من شركات الخزانة، مما دفع ثاني أكبر عملة مشفرة إلى ما يزيد عن 4000 دولار - وهو مستوى نفسي وفني رئيسي للمستثمرين.

ارتفعت أسهم شركة Bitmain Emergent Technologies بنسبة 25% - بعد قفزة مماثلة تقريبًا يوم الجمعة - بينما ارتفعت أسهم Sharp Link Gaming بنسبة 11%. ووفقًا لبيانات Sosovalue، اجتذبت صناديق Ethereum المتداولة في البورصة (ETFs) تدفقات استثمارية بقيمة 326.83 مليون دولار الأسبوع الماضي، مقارنةً بـ 246.75 مليون دولار لصناديق Bitcoin المتداولة في البورصة.

يظل البيتكوين أقل بنحو 3% عن ذروته في 14 يوليو، في حين لا يزال الإيثريوم أقل بنحو 14% عن سجله في نوفمبر 2021.

عزز اختراق الإيثريوم حاجزًا فنيًا استمر لسنوات، إلى جانب ارتفاع بيتكوين خلال عطلة نهاية الأسبوع، التوقعات ببدء "موسم العملات البديلة". ويعتقد المحللون أن توقف صعود بيتكوين والإيثريوم قد يمهد الطريق لموجة قوية من العملات البديلة إذا ظلت الظروف الاقتصادية مستقرة.

في غضون أربعة أشهر فقط، تضاعفت قيمة الإيثريوم أكثر من ثلاثة أضعاف بفضل التدفقات الكبيرة من سندات الخزانة الرقمية وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة الأمريكية، في حين اكتسبت البيتكوين أكثر من 600% على مدى العامين الماضيين.

قال شاشانك سريبادا، المؤسس المشارك والمدير التنفيذي للعمليات في شبكة الذكاء الاصطناعي التوليدي GAIA: "الظروف مهيأة لموسم العملات البديلة"، موضحًا أن مثل هذا الموسم يبدأ عادةً عندما يتجه رأس المال نحو الرموز الأكثر خطورة بعد توقف العملات الرئيسية.

تظهر بيانات Coinanalyze ارتفاع هيمنة العملات البديلة مقابل الإيثريوم، في حين يقف مؤشر CoinGlass Altcoin Season Index - الذي يقيس أداء جميع الأصول غير البيتكوين بالنسبة إلى البيتكوين - عند 39 بعد أن بلغ ذروته عند 88 في أوائل ديسمبر.

قال جواو وايدسون، مؤسس منصة تحليلات العملات المشفرة Alfractale، إن "المرحلة الممتعة للعملات البديلة بدأت للتو وقد تستمر حتى نوفمبر"، مشيرًا في منشور على X إلى أن أداء Ethereum الأخير، المدفوع بالاهتمام المؤسسي وتدفقات الصناديق المتداولة في البورصة، يمكن أن يدعم هذا الموسم.

في الأسبوع الماضي، تجاوزت تدفقات الإيثريوم (325 مليون دولار) تدفقات البيتكوين (247 مليون دولار)، مما يسلط الضوء على سعي الإيثريوم إلى اللحاق بالبيتكوين في هذا المجال - مما قد يجذب رأس مال جديد إلى العملات البديلة ذات الصلة.

حوت يبني خزنة ضخمة

أفادت منصة كريبتو بوليتان بتكوين محفظة جديدة من العملات المشفرة الأسبوع الماضي من خلال عمليات شراء متواصلة من السوق المفتوحة ومنصات التداول خارج البورصة (OTC)، وذلك بعد التزام سابق بالاحتفاظ بـ 171,000 إيثريوم. وأضافت المنصة 49,533 إيثريوم، وهي قريبة من أعلى مستوى لها على المستوى المحلي، ليصل إجمالي حيازاتها إلى 221,166 إيثريوم موزعة على عدة محافظ مرتبطة، تحتوي كل منها على ما بين 42,013 و29,772 إيثريوم.

لا تزال هوية الكيان مجهولة، لكن التكهنات تربطه بسندات خزانة رئيسية مثل Bitmain أو Sharp Link Gaming. يستخدم المشترون المؤسسيون اليوم استراتيجيات تخزين مختلفة عن تلك التي يستخدمها المستثمرون الأوائل أو سندات الخزانة في عروض العملات الأولية (ICO)، وذلك بسبب المخاوف الأمنية المتنامية وتتبع المعاملات مع ارتفاع قيمة الإيثريوم.

انخفضت احتياطيات الإيثيريوم عبر جميع البورصات بالقرب من أدنى مستوياتها التاريخية عند 18.89 مليون إيثيريوم، في حين ارتفعت احتياطيات بينانس منذ مايو - مما يشير إلى مزيج من ودائع الحيتان للتداول أو المشاركة في برنامج التخزين السائل للبورصة، حيث تمتلك حوالي 8.32٪ من حصة السوق.

ضغوط البيع من بعض الحيتان المبكرة

رغم التوقعات بارتفاعات سعرية جديدة، باع أحد المشاركين في الطرح الأولي لعملة إيثريوم 2300 إيثريوم، أي ما يعادل تقريبًا كامل استثماره الأولي. ورغم ارتفاع القيمة الاسمية للاستثمار، لا يزال سعر إيثريوم منخفضًا نسبيًا مقابل بيتكوين، حيث بلغ ذروته عند 0.14 بيتكوين خلال فترة إطلاقه.

لم يصاحب الارتفاع الحالي عمليات شراء كبيرة من قبل الأفراد، في حين تظل المؤسسات قادرة على استيعاب كميات كبيرة من ETH لتوليد دخل سلبي من خلال أدوات التمويل اللامركزي (DeFi).

المحللون يظلون متفائلين بشأن المزيد من المكاسب

يرى المتداولون والمستثمرون أن الخروج الأخير لعملة الإيثريوم من نمط "تراكم ويكوف" يمهد الطريق لتحقيق مكاسب مستدامة، مع إمكانية الوصول إلى حوالي 6000 دولار، وفقًا للمحلل اللورد هوكينز، الذي أشار إلى أن تجاوز 4200 دولار يمثل "علامة على القوة".

أفاد محللا "كريبتو روفر" و"تيتان أوف كريبتو" بأن إيثريوم قد تجاوزت نموذج المثلث المتماثل الذي استمر لسنوات، مع احتمالية بلوغه هدفًا فنيًا عند 8000 دولار أمريكي. ويرى المحلل نيلش فيرما أن الرمز قد يصل إلى 10000 دولار أمريكي خلال 6-8 أشهر، وربما 20000 دولار أمريكي في الفترة الزمنية نفسها، بناءً على دورات سابقة.

انكماش حصة البيتكوين يعزز الحديث عن "التقلب"

أعلن المحلل علي أن "موسم العملات البديلة قد بدأ رسميًا" بعد أن تجاوز التغيير في القيمة السوقية الصافية لعملة إيثريوم قيمة بيتكوين لأول مرة في هذه الدورة، مما يشير إلى استعداد المستثمرين لتوجيه المزيد من الأموال نحو العملات المشفرة الرئيسية الأخرى.

استقرت أسعار النحاس يوم الاثنين بعد أن سمحت تشيلي باستئناف عمليات التعدين في منجم إل تينيينتي التابع لشركة كوديلكو، في حين ينتظر السوق إشارات أخرى بشأن مسار أسعار الفائدة.

وانخفضت عقود النحاس القياسية لأجل ثلاثة أشهر في بورصة لندن للمعادن 0.1% إلى 9756 دولارا للطن المتري بحلول الساعة 0934 بتوقيت جرينتش، بعد ارتفاعها بنسبة 1.4% الأسبوع الماضي.

وفي محاولة لتخفيف المخاوف بشأن الإمدادات، قالت شركة كوديلكو يوم السبت إن الجهات التنظيمية في الحكومة التشيلية وافقت على إعادة فتح أجزاء من مصنع إل تينيينتي لم تتأثر بالانهيار الذي وقع في 31 يوليو تموز وأسفر عن مقتل ستة عمال.

وعلى صعيد الاستهلاك، أظهرت البيانات أن أسعار المنتجين في الصين انخفضت أكثر من المتوقع في يوليو/تموز، في حين ظلت أسعار المستهلكين دون تغيير، مما يعكس ضعف الطلب المحلي.

ويأمل المستثمرون في أن يتحسن الطلب من الصين، أكبر مستهلك للمعادن في العالم، في سبتمبر/أيلول ــ وهو عادة موسم الذروة ــ وأن تمدد بكين وواشنطن الموعد النهائي للتوصل إلى اتفاق تجاري مرة أخرى.

وأشار متعامل إلى أن سوق المعادن كانت هادئة نسبيا قبيل صدور بيانات التضخم الأميركية هذا الأسبوع، والتي قد تحدد ما إذا كان مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأميركي) سيخفض تكاليف الاقتراض الشهر المقبل، حيث تعمل أسعار الفائدة المنخفضة على تعزيز توقعات النمو الاقتصادي للمعادن الصناعية المرتبطة بالنشاط الاقتصادي.

من الناحية الفنية، وجد النحاس الدعم عند متوسطاته المتحركة على مدى 21 و50 يومًا، في نطاق 9,735 إلى 9,740 دولارًا.

من بين معادن بورصة لندن للمعادن الأخرى، استقر سعر الزنك عند 2825 دولارًا للطن. ومع ذلك، تقلص الفارق السعري بين عقد الزنك الفوري وعقد الثلاثة أشهر إلى 20 سنتًا من 13 دولارًا في 15 أغسطس، مع انخفاض مخزونات المستودعات المتاحة التي وافقت عليها البورصة إلى أدنى مستوى لها في عامين.

وانخفض الألومنيوم 0.5% إلى 2596.50 دولار للطن، وتراجع الرصاص 0.3% إلى 2001.50 دولار، واستقر القصدير عند 33450 دولار، وارتفع النيكل 0.7% إلى 15260 دولار.

في هذه الأثناء، ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.4% إلى 98.6 بحلول الساعة 15:57 بتوقيت جرينتش، مع ارتفاعه إلى 99.3 وانخفاضه إلى 98.03.

وفي التعاملات الأميركية، تراجعت عقود النحاس تسليم سبتمبر/أيلول بنسبة 0.1% إلى 4.46 دولار للرطل بحلول الساعة 15:53 بتوقيت جرينتش.