تداول البيتكوين بالقرب من أدنى مستوياته في 15 شهرًا يوم الأربعاء، بعد أن دفعت موجة بيع حادة أكبر عملة مشفرة في العالم إلى ما يقرب من 73000 دولار، وسط عمليات تصفية مراكز كبيرة وتزايد النفور من المخاطرة في جميع الأسواق.

انخفض سعر البيتكوين بنسبة 2.8% ليصل إلى 76,509.1 دولارًا أمريكيًا اعتبارًا من الساعة 01:56 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة (06:56 بتوقيت غرينتش)، بعد أن انخفض في وقت سابق إلى 73,004.3 دولارًا أمريكيًا - وهي مستويات لم نشهدها منذ نوفمبر 2024.

بعد التراجع الذي شهده نهاية الأسبوع، انخفض سعر البيتكوين بنحو 12% الأسبوع الماضي، بعد أن خسر 10% في الأسبوع السابق.

يمثل هذا الانخفاض أدنى مستوى له منذ فوز دونالد ترامب في الانتخابات الرئاسية الأمريكية، مما أدى فعلياً إلى محو المكاسب التي كانت مدفوعة بالتفاؤل بشأن التخفيف المحتمل للقيود التنظيمية على قطاع العملات المشفرة.

انخفض سعر البيتكوين إلى أدنى مستوى له في 15 شهراً وسط عمليات تصفية واسعة النطاق

ترافق هذا الانخفاض مع عمليات تصفية واسعة النطاق لمراكز الشراء ذات الرافعة المالية. وأظهرت بيانات من شركة تحليل العملات الرقمية CoinGlass تصفية ما يقرب من 740 مليون دولار من الرهانات الصعودية خلال الـ 24 ساعة الماضية، حيث أدى انخفاض الأسعار إلى طلبات تغطية الهامش وأجبر المتداولين على إغلاق مراكزهم.

يعكس ضعف البيتكوين انعكاساً حاداً عن الارتفاع الذي شهده أواخر العام الماضي، عندما ارتفعت قيمة العملة الرقمية بشكل كبير عقب فوز دونالد ترامب في الانتخابات.

في ذلك الوقت، اتجه المستثمرون إلى العملات المشفرة متوقعين أن تتبنى الإدارة الأمريكية الجديدة موقفًا تنظيميًا أكثر دعمًا للأصول الرقمية. كما حظي البيتكوين بدعم من تخفيضات أسعار الفائدة التي أقرها الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بدءًا من ديسمبر 2024، مما عزز الطلب على الأصول ذات المخاطر العالية.

وعلى النقيض من ذلك، انتعش الذهب وغيره من الملاذات الآمنة التقليدية يوم الأربعاء وسط تصاعد التوترات الجيوسياسية بين الولايات المتحدة وإيران.

تواجه أسواق العملات المشفرة أيضًا حالة من عدم اليقين بشأن السياسة النقدية الأمريكية بعد أن رشح ترامب كيفن وارش، محافظ مجلس الاحتياطي الفيدرالي السابق، لقيادة البنك المركزي.

يُنظر إلى وارش على نطاق واسع على أنه متشدد، مما يثير مخاوف بشأن سيولة السوق.

أسعار العملات الرقمية اليوم: تراجع العملات البديلة وانخفاض كاردانو بنسبة 6%

استمرت معظم العملات البديلة في الأداء الضعيف يوم الخميس، مسجلة خسائر أكبر من البيتكوين.

انخفضت قيمة الإيثيريوم، ثاني أكبر عملة مشفرة في العالم، بنسبة 2.3% لتصل إلى 2268.92 دولارًا.

انخفضت قيمة عملة XRP، ثالث أكبر عملة مشفرة، بنسبة 1.1% لتصل إلى 1.59 دولار.

ارتفعت أسعار النفط يوم الأربعاء بعد أن أسقطت الولايات المتحدة طائرة مسيرة إيرانية واقتربت زوارق إيرانية مسلحة من سفينة ترفع العلم الأمريكي، مما أعاد المخاوف من تصعيد محتمل بين واشنطن وطهران إلى الواجهة قبل المحادثات المتوقعة بين الجانبين.

ارتفعت العقود الآجلة لخام برنت بمقدار 0.46 دولار، أو 0.7%، لتصل إلى 67.79 دولارًا للبرميل بحلول الساعة 10:34 بتوقيت غرينتش. كما ارتفع سعر خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 0.52 دولار، أو 0.8%، ليصل إلى 63.73 دولارًا للبرميل.

شهد كلا العقدين القياسيين تقلبات حادة هذا الأسبوع بين التقارير التي تتحدث عن محادثات تهدف إلى تخفيف التوترات بين الولايات المتحدة وإيران، والمخاوف المتزايدة بشأن الاضطرابات المحتملة في تدفقات النفط عبر مضيق هرمز.

في الوقت نفسه، حدّت عمليات البيع الواسعة في أسواق الأسهم - التي غالباً ما تتحرك بالتوازي مع أسعار النفط - من مكاسب النفط الخام.

قال محللو شركة PVM في مذكرة إن أسعار النفط كانت ستكون أقل لولا تجدد التهديد في الشرق الأوسط.

أعلن الجيش الأمريكي يوم الثلاثاء أنه أسقط طائرة إيرانية بدون طيار اقتربت من حاملة طائرات أمريكية في بحر العرب بطريقة وصفها بأنها عدائية.

في حادثة منفصلة، أفادت مصادر بحرية وشركة استشارات أمنية أن مجموعة من الزوارق الإيرانية المسلحة اقتربت من ناقلة نفط ترفع العلم الأمريكي شمال سلطنة عُمان. ومن المقرر أن تعقد الولايات المتحدة وإيران محادثات في عُمان يوم الجمعة، وفقًا لمسؤول إقليمي.

تقوم الدول الأعضاء في منظمة أوبك - بما في ذلك المملكة العربية السعودية وإيران والإمارات العربية المتحدة والكويت والعراق - بتصدير معظم نفطها الخام عبر مضيق هرمز، بشكل رئيسي إلى الأسواق الآسيوية.

كما تلقت أسعار النفط دعماً من بيانات القطاع التي أظهرت انخفاضاً حاداً في مخزونات النفط الخام الأمريكية. فقد انخفضت المخزونات في أكبر دولة منتجة ومستهلكة للنفط في العالم بأكثر من 11 مليون برميل الأسبوع الماضي، وفقاً لمصادر استندت إلى أرقام من معهد البترول الأمريكي.

من المقرر صدور البيانات الرسمية من إدارة معلومات الطاقة الأمريكية في تمام الساعة 15:30 بتوقيت غرينتش.

توقع المحللون الذين استطلعت رويترز آراءهم زيادة في مخزونات النفط الخام، على عكس أرقام الصناعة.

وفي جلسة الثلاثاء، تلقت أسعار النفط دعماً أيضاً من اتفاقية تجارية بين الولايات المتحدة والهند عززت الآمال في زيادة الطلب العالمي على الطاقة، في حين عززت الهجمات الروسية المستمرة على أوكرانيا المخاوف من أن النفط الروسي قد يبقى خاضعاً للعقوبات لفترة أطول.

انخفض الدولار الأمريكي بشكل طفيف مقابل اليورو يوم الأربعاء وسط حالة من عدم اليقين بشأن مسار السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي، وذلك بعد تأجيل إصدار بيانات سوق العمل الرئيسية بسبب الإغلاق الجزئي للحكومة الأمريكية.

في الوقت نفسه، كان الين الياباني في طريقه لتسجيل خسارة يومية رابعة على التوالي مقابل الدولار قبل الانتخابات الوطنية، حيث تسعى رئيسة الوزراء سناء تاكايتشي إلى الحصول على دعم الناخبين لزيادة الإنفاق وتخفيض الضرائب واستراتيجية أمنية جديدة من المتوقع أن تسرع بناء القدرات الدفاعية.

ارتفع الدولار يوم الجمعة بعد أن اختار الرئيس دونالد ترامب كيفن وارش، محافظ مجلس الاحتياطي الفيدرالي السابق، لقيادة البنك المركزي الأمريكي عندما تنتهي ولاية جيروم باول في مايو، مما خفف المخاوف من أن يتحول مجلس الاحتياطي الفيدرالي نحو موقف متساهل للغاية.

جادل وارش بأن مكاسب الإنتاجية الناتجة عن الذكاء الاصطناعي قد تبرر سياسة نقدية أكثر مرونة، داعياً في الوقت نفسه إلى تقليص ميزانية الاحتياطي الفيدرالي. من المرجح أن يؤدي هذا المزيج من السياسات إلى زيادة حدة منحنى العائد، ولكنه يترك الاتجاه العام لأسعار الفائدة غير واضح.

في وقت متأخر من يوم الثلاثاء، وقّع ترامب على اتفاقية الإنفاق لتصبح قانوناً، منهياً بذلك إغلاقاً جزئياً للحكومة الأمريكية استمر أربعة أيام، لكن تقرير التوظيف الحاسم الذي كان من المقرر صدوره يوم الجمعة سيتم تأجيله.

قالت أنتي برايفكه، محللة العملات الأجنبية في كوميرزبانك، إن السوق استبعدت بالفعل خفض سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في مارس، ولا تتوقع سوى خفضين فقط بحلول نهاية العام.

وأضافت أن بيانات سوق العمل على وجه الخصوص ستحتاج إلى أن تكون ضعيفة لإحياء توقعات خفض أسعار الفائدة والضغط على الدولار مرة أخرى، بغض النظر عما إذا كان وارش رئيسًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي أم لا، مشيرة إلى أن تقرير ADP المقرر صدوره في وقت لاحق من الجلسة هو مؤشر ضعيف لتقرير الوظائف الرسمي.

ظل مؤشر الدولار، الذي يتتبع العملة الأمريكية مقابل ستة عملات رئيسية، مستقراً بشكل عام عند 97.33.

ارتفع اليورو بنسبة 0.13% ليصل إلى 1.1833 دولار قبل اجتماع السياسة النقدية للبنك المركزي الأوروبي يوم الخميس، حيث يترقب المستثمرون أي تعليقات حول تأثير قوة العملة الموحدة على توقعات السياسة النقدية.

بلغ اليورو أعلى مستوى له في أربع سنوات ونصف عند 1.2084 دولار الأسبوع الماضي، في حين أعرب صناع السياسات عن قلق متزايد بشأن وتيرة مكاسبه، محذرين من أن المزيد من القوة قد يدفع التضخم إلى الانخفاض في وقت من المتوقع فيه بالفعل أن يكون نمو الأسعار أقل من هدف البنك المركزي الأوروبي البالغ 2٪.

قال نائب رئيس البنك المركزي الأوروبي لويس دي غيندوس في الصيف الماضي إن سعر صرف حوالي 1.20 دولار لكل يورو مقبول، لكن المستويات الأعلى من ذلك قد تصبح أكثر إشكالية.

قال المحللون إن التحركات الأخيرة في زوج اليورو/الدولار كانت مدفوعة بالكامل تقريباً بمعنويات الدولار، بينما تراجعت فروق أسعار الفائدة إلى المرتبة الثانية.

ارتفع الجنيه الإسترليني بنسبة 0.2% ليصل إلى 1.3727 دولار أمريكي قبيل اجتماع بنك إنجلترا يوم الخميس. ومن المتوقع على نطاق واسع أن يُبقي كل من البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا أسعار الفائدة دون تغيير.

انخفض الين الياباني بنسبة 0.44% إلى 156.43 ين للدولار يوم الأربعاء، وهو أضعف مستوى له منذ 23 يناير، عندما ارتفع بشكل حاد من 159.23 وسط تكهنات حول عمليات اختبار أسعار الفائدة التي يجريها بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك.

قالت كارول كونغ، خبيرة استراتيجيات العملات في بنك الكومنولث الأسترالي، إن تحقيق الحزب الليبرالي الديمقراطي لنتيجة قوية سيشجع تاكايتشي على المضي قدماً في خطط التحفيز المالي، مما يزيد من مخاطر ارتفاع عبء الدين الحكومي ويضغط على السندات الحكومية اليابانية والين.

تسببت تاكايتشي في موجة بيع للين في وقت سابق من الأسبوع بعد خطاب انتخابي أبرزت فيه فوائد انخفاض قيمة العملة. ورغم تراجعها لاحقاً عن تلك التصريحات، لا تزال المخاوف قائمة من أن تؤدي الإشارات المتضاربة من رئيسة الوزراء إلى تقويض الجهود المبذولة لدعم الين الهش.

وفي أماكن أخرى، ارتفع الدولار الأسترالي بنسبة 0.2% ليصل إلى 0.7039 دولار بعد مكاسب قوية بنسبة 1% في الجلسة السابقة عقب رفع بنك الاحتياطي الأسترالي لسعر الفائدة.

لامس اليوان الصيني لفترة وجيزة أعلى مستوى له مقابل الدولار في حوالي 33 شهرًا، مدعومًا بتوجيهات أكثر حزمًا من البنك المركزي، على الرغم من أن التثبيت اليومي جاء أضعف من المتوقع، وهو ما فسره المستثمرون على أنه محاولة للحد من المزيد من المكاسب.

واصل اليوان تحقيق مكاسب ثابتة بفضل الأداء القوي للصادرات. وبينما يعتقد المحللون أن السلطات ستقاوم أي ارتفاع إضافي في قيمته، إلا أن المخاطر لا تزال تميل نحو الصعود، مما يشكل اختباراً محتملاً للاقتصاد الصيني الهش.

ارتفعت أسعار الذهب بنسبة 3% تقريباً في التداولات الأوروبية يوم الأربعاء، لتواصل تعافيها للجلسة الثانية على التوالي من أدنى مستوى لها في أربعة أسابيع، وتستعيد جزءاً كبيراً من الخسائر المسجلة خلال عمليات البيع التاريخية التي ضربت المعادن الثمينة يومي الجمعة والاثنين.

ارتفعت الأسعار بقوة لتتجاوز المستوى النفسي الرئيسي البالغ 5000 دولار للأونصة، وتقترب من 5100 دولار، مدعومة بالطلب كملاذ آمن وسط تصاعد التوترات الجيوسياسية بين الولايات المتحدة وإيران.

كما أن الأسعار مدعومة بضعف الدولار الأمريكي قبل صدور بيانات سوق العمل الأمريكية الرئيسية، والتي من المتوقع أن تقدم إشارات قوية حول مسار أسعار الفائدة للاحتياطي الفيدرالي هذا العام.

نظرة عامة على الأسعار

ارتفعت أسعار الذهب اليوم بنسبة 2.95% لتصل إلى 5091.99 دولارًا، مرتفعة من مستوى افتتاح الجلسة البالغ 4946.06 دولارًا، مع أدنى مستوى لها خلال اليوم عند 4910.17 دولارًا.

في تسوية يوم الثلاثاء، ارتفع سعر الذهب بنسبة 6.1%، مسجلاً أول مكسب يومي له في أربع جلسات وأكبر ارتفاع في يوم واحد منذ نوفمبر 2008، بعد أن تعافى من أدنى مستوى له في أربعة أسابيع عند 4402.83 دولارًا للأونصة.

خسر الذهب حوالي 13% خلال يومي الجمعة والاثنين مجتمعين خلال موجة بيع تاريخية في أسواق المعادن الثمينة، مدفوعة بتراجع المخاوف بشأن استقلالية الاحتياطي الفيدرالي وبعد أن رفعت بورصة شيكاغو التجارية متطلبات الهامش على العقود الآجلة للذهب والفضة.

التوترات الجيوسياسية

تصاعدت التوترات الجيوسياسية في الشرق الأوسط بعد أن أعلن الجيش الأمريكي يوم الثلاثاء أنه أسقط طائرة مسيرة إيرانية اقتربت من حاملة الطائرات أبراهام لينكولن بطريقة وصفها الجيش بأنها عدائية أثناء عملها في بحر العرب.

وقالت القيادة المركزية الأمريكية إن الطائرة المسيرة اقتربت بنية عدائية وأهداف غير واضحة بينما كانت حاملة الطائرات على بعد حوالي 500 ميل من الشواطئ الإيرانية، متجاهلة التحذيرات المتكررة وإجراءات خفض التصعيد.

لكن وسائل الإعلام الإيرانية الرسمية وصفت الرحلة بأنها مهمة استطلاع روتينية وقانونية في المياه الدولية، قائلة إن الطائرة المسيرة نجحت في إرسال الصور والبيانات قبل فقدان الاتصال.

الدولار الأمريكي

انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.1%، مواصلاً خسائره للجلسة الثانية على التوالي ومتراجعاً عن أعلى مستوى له في أسبوعين، مما يعكس استمرار ضعف العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

إلى جانب جني الأرباح، يتراجع الدولار حيث يمتنع المستثمرون عن بناء مراكز شراء جديدة قبل صدور بيانات سوق العمل الأمريكية الرئيسية التي ستوفر توجيهات أوضح بشأن مسار أسعار الفائدة للاحتياطي الفيدرالي هذا العام.

لا تزال الأسواق تستوعب ترشيح الرئيس دونالد ترامب لكيفن وارش رئيساً لمجلس الاحتياطي الفيدرالي. وقد ارتفع الدولار عموماً على أساس توقعات بأن وارش لن يُسرع في خفض أسعار الفائدة.

كما أبدى المستثمرون بعض الارتياح حيث خفف الترشيح جزءاً من المخاوف بشأن استقلالية مجلس الاحتياطي الفيدرالي في أعقاب هجمات ترامب المتكررة على البنك المركزي ورئيسه الحالي جيروم باول.

أسعار الفائدة الأمريكية

وفقًا لأداة CME FedWatch، فإن سعر تثبيت أسعار الفائدة الأمريكية دون تغيير في اجتماع مارس يبلغ 85٪، بينما يبلغ سعر احتمال خفض سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس 15٪.

ولإعادة تقييم هذه التوقعات، يراقب المتداولون عن كثب سلسلة من التقارير المهمة للغاية حول سوق العمل الأمريكي.

وفي وقت لاحق من اليوم، سيتم نشر بيانات رواتب القطاع الخاص الأمريكي لشهر يناير، تليها بيانات طلبات إعانة البطالة الأسبوعية يوم الخميس.

توقعات الذهب

قالت سوني كوماري، استراتيجية السلع في بنك ANZ، إنه بعد الارتفاع الحاد، كان من المتوقع حدوث تصحيح وليس مفاجئًا، ومع ارتفاع الذهب مرة أخرى، فإن الأساسيات الكامنة لم تتغير كثيرًا، حيث أن الخلفية الجيوسياسية والاقتصادية لا تزال سليمة إلى حد كبير.

قال بنك غولدمان ساكس يوم الأربعاء إن هناك مخاطر كبيرة على توقعاته لسعر الذهب في نهاية العام عند 5400 دولار، مشيرًا إلى استمرار عمليات التراكم من قبل البنوك المركزية وزيادة تدفقات المستثمرين الأفراد إلى صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب.

قال جيجار تريفيدي، كبير محللي الأبحاث في شركة إندوس إند للأوراق المالية، إن سعر الذهب قد يصل إلى 5600 دولار بحلول نهاية النصف الأول من العام أو بحلول نهاية أبريل، ويستمر في الارتفاع نحو 6000 دولار للأونصة بحلول نهاية العام.

صندوق SPDR

انخفضت حيازات صندوق SPDR Gold Trust بمقدار 3.72 طن متري يوم الثلاثاء، ليصل الإجمالي إلى 1083.38 طن متري.