انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون مستوى 73000 دولار يوم الخميس بعد أن أدت الاشتباكات المتجددة بين الولايات المتحدة وإيران إلى إضعاف شهية المخاطرة ودفع المتداولين نحو اتخاذ مواقف دفاعية.

انخفضت العملة المشفرة إلى حوالي 72500 دولار قبل أن تتعافى قليلاً لتتداول بالقرب من 73303 دولار وقت كتابة هذا التقرير، بانخفاض قدره 3.54٪ خلال الـ 24 ساعة الماضية.

وجاء هذا التراجع بعد تصاعد العمليات العسكرية بين واشنطن وطهران، مما هدد الهدنة الهشة وأضعف آمال السوق في التوصل إلى اتفاق سلام على المدى القريب.

أعلن الحرس الثوري الإيراني أنه استهدف قاعدة جوية أمريكية بعد أن شنت الولايات المتحدة ضربات ضد طائرات مسيرة إيرانية ومنصة إطلاق بالقرب من مضيق هرمز.

تدهور حاد في معنويات سوق العملات المشفرة

وتزامن هذا الانخفاض أيضاً مع تدهور واضح في معنويات سوق العملات المشفرة، حيث انخفض مؤشر الخوف والطمع في العملات المشفرة إلى 22، ليعود إلى منطقة "الخوف الشديد".

أظهرت بيانات السوق أنه تم تصفية أكثر من 166 ألف متداول خلال الـ 24 ساعة الماضية، حيث بلغ إجمالي عمليات التصفية حوالي 932 مليون دولار.

توترات هرمز تضغط على الأصول عالية المخاطر

لا يزال الصراع المرتبط بمضيق هرمز يشكل مصدر قلق كبير للأسواق نظراً لأهميته كأحد أهم طرق شحن النفط في العالم.

ارتفعت أسعار النفط مجدداً في أعقاب الضربات الأخيرة، مستعادة جزءاً من خسائرها السابقة المرتبطة بتقارير عن إحراز تقدم في محادثات السلام.

ارتفع سعر خام برنت بنحو 2.5% ليصل إلى 96.63 دولارًا للبرميل، بينما ارتفع سعر خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي إلى حوالي 90.93 دولارًا.

ويعكس هذا الارتفاع استمرار تسعير السوق للمخاطر المتعلقة بالاضطرابات في تدفقات الطاقة، حتى مع بقاء الأسعار أقل من المستويات المرتفعة المسجلة في وقت سابق من النزاع.

كما رفض البيت الأبيض التقارير الإعلامية الإيرانية حول مسودة تفاهم من شأنها أن تتضمن رفع الحصار البحري الأمريكي مقابل قيام إيران باستعادة حركة الشحن التجاري عبر مضيق هرمز في غضون شهر واحد، واصفاً تلك التقارير بأنها "غير صحيحة".

أكد الرئيس الأمريكي دونالد ترامب أنه لن يتسرع في إبرام اتفاق، محذراً من أن محاولات إيران لإطالة أمد المفاوضات لن تغير موقفه.

يفقد البيتكوين مستوى دعم رئيسي

من الناحية الفنية، تدهور هيكل البيتكوين بعد فقدان الدعم عند مستوى 74000 دولار، والذي تحول الآن إلى مقاومة قصيرة الأجل.

يراقب المتداولون ما إذا كانت العملة المشفرة قادرة على استعادة ذلك المستوى لتخفيف ضغط البيع.

قال محلل العملات المشفرة تيد إن البيتكوين فشل في البقاء فوق مستوى 81453 دولارًا قبل أن ينخفض إلى ما دون 78921 دولارًا ثم يكسر حاجز 75000 دولار، مما يعكس هيمنة البائعين على المدى القصير بعد فشل محاولة التعافي.

يقع مستوى الدعم الأول حاليًا بين 73300 دولار و 73400 دولار، وهو النطاق الذي يتم فيه تداول البيتكوين حاليًا.

إذا فشل المشترون في الدفاع عن تلك المنطقة، فإن الدعم الرئيسي التالي يقع بالقرب من 70,671 دولارًا.

قد يؤدي الانخفاض عن هذا المستوى إلى فتح الطريق نحو منطقة الطلب التي تتراوح بين 66318 و 65816 دولارًا.

مستويات المقاومة الرئيسية

من ناحية أخرى، يحتاج البيتكوين إلى العودة إلى مستوى 75000 دولار قبل أن يبدأ أي انتعاش أقوى.

بعد ذلك، تظهر المقاومة بالقرب من 78,921 دولارًا ثم 81,453 دولارًا.

يعتقد المحللون أن الإغلاق اليومي فوق 81,453 دولارًا قد يحسن التوقعات الفنية قصيرة المدى ويعيد فتح الطريق نحو نطاق 84,000-85,000 دولارًا.

تقع مستويات المقاومة الأعلى بالقرب من 90,235 دولارًا ثم 97,899 دولارًا، على الرغم من أنها لا تعتبر حاليًا أهدافًا نشطة ما لم يستعد البيتكوين أولاً مناطق المقاومة الأقرب.

تباطؤ نشاط الشبكة يثير المخاوف

كما أظهرت البيانات الموجودة على سلسلة الكتل انخفاضًا في نشاط شبكة بيتكوين، حيث انخفض عدد العناوين النشطة بنسبة 39.8% على مدى أسبوعين، من 821000 عنوان إلى 494000 عنوان فقط، وفقًا للبيانات التي نشرها المحلل علي مارتينيز.

غالباً ما يشير انخفاض النشاط خلال فترات استقرار الأسعار إلى ضعف مشاركة المتداولين على المدى القصير.

في الوقت نفسه، أظهرت بيانات بينانس أن أحجام الشراء الفوري تتراجع منذ أشهر، مما يعني أن عددًا أقل من المتداولين يشترون البيتكوين بقوة بأسعار السوق، مما يعكس ضعف الطلب الفوري خلال محاولة التعافي الأخيرة.

لا تزال مخاطر التصفية القسرية مرتفعة

عادت معدلات التمويل على منصة باينانس إلى المنطقة الإيجابية، مما يشير إلى أن متداولي المشتقات ما زالوا يميلون إلى المراكز الطويلة على الرغم من ضعف زخم الأسعار.

عندما يرتفع حجم المراكز الطويلة المدعومة بالرافعة المالية بالتزامن مع ضعف الطلب الفوري، يصبح السوق أكثر عرضة لعمليات التصفية القسرية.

كان ذلك واضحاً جلياً في التداولات الأخيرة، حيث شهد سوق العملات المشفرة عمليات تصفية بقيمة مليار دولار تقريباً خلال 24 ساعة.

يعتقد المتداولون أنه إذا فشل البيتكوين في استعادة مستوى 75000 دولار، فسيظل التركيز منصباً على منطقة 71000-73000 دولار باعتبارها المنطقة الرئيسية للارتدادات المحتملة.

ارتفعت أسعار النفط بأكثر من 2% يوم الخميس بعد أن أعلن الحرس الثوري الإيراني أنه استهدف قاعدة جوية أمريكية رداً على هجوم أمريكي سابق في مدينة بندر عباس.

ارتفعت العقود الآجلة لخام برنت بمقدار 2.38 دولار، أو 2.52%، لتصل إلى 96.67 دولارًا للبرميل بحلول الساعة 08:45 بتوقيت غرينتش، بينما ارتفع عقد أغسطس، الأكثر تداولًا، بمقدار 2.45 دولار، أو 2.66%، ليصل إلى 94.70 دولارًا للبرميل. ومن المقرر أن ينتهي عقد يوليو يوم الجمعة.

كما ارتفع سعر خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 2.24 دولار، أو 2.53%، ليصل إلى 90.92 دولار للبرميل.

تراجعت الأسواق عن التفاؤل بشأن اتفاق السلام

انخفض سعر عقدي النفط الخام القياسيين بأكثر من 5% في الجلسة السابقة إلى أدنى مستوياتهما في شهر وسط آمال بأن تتمكن الولايات المتحدة وإيران من التوصل إلى اتفاق لإنهاء الحرب وإعادة فتح مضيق هرمز.

ومع ذلك، وبعد ساعات من نفي الرئيس الأمريكي دونالد ترامب للتقارير التي تشير إلى اقترابه من التوصل إلى اتفاق تسوية مع طهران، أعلن الحرس الثوري الإيراني أنه استهدف قاعدة جوية أمريكية في أعقاب الضربات الأمريكية ضد عملية طائرات مسيرة إيرانية بالقرب من مضيق هرمز، وفقًا لمسؤول أمريكي.

قال جون إيفانز، المحلل في شركة PVM Oil Associates، إن تبادل الضربات الجوية بدا وكأنه جزء من "لغة التفاوض" بين الجانبين.

وأضاف أن الأسعار قد تظل متقلبة طالما استمرت الآمال في التوصل إلى اتفاق، إلى أن يبدأ انخفاض المخزونات العالمية في إحداث تأثير أكثر وضوحاً على السوق ويذكر التجار بحجم إمدادات النفط المحاصرة خلف مضيق هرمز.

تغادر ناقلات النفط المضيق مع إيقاف تشغيل أنظمة التتبع.

أظهرت بيانات الشحن من LSEG و Kpler أن ناقلتين كبيرتين جداً للنفط الخام وناقلة واحدة للغاز الطبيعي المسال غادرت مضيق هرمز هذا الأسبوع بعد إيقاف تشغيل أنظمة التتبع الخاصة بها وتتجه حالياً نحو الهند والصين.

انخفاض المخزونات الأمريكية

في الولايات المتحدة، أظهرت بيانات من معهد البترول الأمريكي انخفاض مخزونات النفط الخام بمقدار 2.8 مليون برميل الأسبوع الماضي، مسجلة بذلك الانخفاض الأسبوعي السادس على التوالي.

من المقرر أن تصدر بيانات المخزون الرسمية من إدارة معلومات الطاقة الأمريكية يوم الخميس بعد تأجيلها ليوم واحد بسبب عطلة يوم الذكرى يوم الاثنين.

انخفضت أسعار الذهب في التداولات الأوروبية يوم الخميس إلى أدنى مستوياتها في شهرين، مما زاد من خسائرها للجلسة الثالثة على التوالي تحت ضغط من قوة الدولار الأمريكي وارتفاع أسعار النفط العالمية، وسط تصاعد التوترات العسكرية بين الولايات المتحدة وإيران في مضيق هرمز، مما يهدد بانهيار مفاوضات السلام بين الجانبين في الدوحة.

أدت تصريحات أكثر تشدداً من العديد من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي إلى تعزيز التوقعات بإمكانية رفع أسعار الفائدة الأمريكية مرة واحدة على الأقل هذا العام، حيث ينتظر المستثمرون المزيد من البيانات الاقتصادية الرئيسية حول النمو والتضخم في الولايات المتحدة.

نظرة عامة على الأسعار

• أسعار الذهب اليوم: انخفضت أسعار الذهب بنسبة 2.0% إلى 4366.68 دولارًا، وهو أدنى مستوى لها منذ 26 مارس، من مستوى الافتتاح عند 4456.04 دولارًا، وسجلت أعلى مستوى لها عند 4466.58 دولارًا.

• في تسوية يوم الأربعاء، انخفضت أسعار الذهب بنسبة 1.15%، مسجلة بذلك ثاني انخفاض يومي متتالي، وذلك بسبب قوة الدولار الأمريكي وسط تصريحات حادة من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي.

الدولار الأمريكي

ارتفع مؤشر الدولار بأكثر من 0.3% يوم الخميس، مواصلاً مكاسبه للجلسة الثالثة على التوالي ومسجلاً أعلى مستوى له في سبعة أسابيع عند 99.54 نقطة، مما يعكس قوة واسعة النطاق للعملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

كما هو معروف، فإن ارتفاع قيمة الدولار الأمريكي يجعل سبائك الذهب المسعرة بالعملة أقل جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.

يأتي ارتفاع قيمة العملة الأمريكية في الوقت الذي يتجنب فيه المستثمرون المخاطر ويركزون على شراء الدولار باعتباره الاستثمار المفضل كملاذ آمن بسبب تصاعد التوترات العسكرية بين الولايات المتحدة وإيران في مضيق هرمز، مما يهدد بانهيار مفاوضات السلام في الدوحة.

أسعار النفط العالمية

ارتفعت أسعار النفط العالمية بأكثر من 3% يوم الخميس بعد أن شن الجيش الأمريكي ضربات جديدة استهدفت مواقع عسكرية داخل إيران، مما دفع الحرس الثوري الإيراني إلى تعليق مرور ناقلات النفط عبر مضيق هرمز.

آخر التطورات في الحرب الإيرانية

• شنت الولايات المتحدة ضربات جديدة على إيران استهدفت موقعاً عسكرياً ومنصات إطلاق صواريخ.

• قال مسؤول أمريكي إن الجيش الأمريكي نفذ ضربات على موقع عسكري إيراني شكل تهديداً للقوات الأمريكية والملاحة في مضيق هرمز.

• وصف المسؤول الأمريكي العملية العسكرية بأنها محسوبة ودفاعية.

• أعلن الحرس الثوري الإيراني أنه استهدف قاعدة أمريكية كانت بمثابة نقطة انطلاق للهجمات بالقرب من بندر عباس.

• أفاد التلفزيون الإيراني أن أربع سفن اضطرت للعودة بعد محاولتها عبور مضيق هرمز دون تنسيق مع القوات الإيرانية.

• ذكرت وكالة أنباء تسنيم أن ناقلة نفط أمريكية كانت تحاول عبور مضيق هرمز اضطرت للتوقف والعودة.

• قامت هيئة الأركان العامة الكويتية بتفعيل أنظمة الدفاع الجوي بعد رصد واعتراض هجمات صاروخية وطائرات مسيرة معادية في المنطقة.

• قد يؤدي تصعيد هذه الانتهاكات إلى أزمة دبلوماسية حادة تهدد بانهيار المفاوضات الجارية في الدوحة.

• رفض الرئيس الأمريكي دونالد ترامب التقارير الإيرانية التي تزعم وجود اتفاق.

• ذكرت وسائل الإعلام الإيرانية أن الاتفاق سيعيد حركة الملاحة عبر مضيق هرمز.

• نفى ترامب وجود أي اتفاق بشأن مضيق هرمز مع إيران وسلطنة عمان.

• تصر إيران على تخفيف العقوبات الاقتصادية والحفاظ على حقوقها النووية، بينما يبقى الجانبان بعيدين عن بعضهما البعض.

• فرضت وزارة الخزانة الأمريكية عقوبات على السلطة الإيرانية المنشأة لإدارة حركة الشحن عبر المضيق.

أسعار الفائدة الأمريكية

• قال نيل كاشكاري، رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس، إن مكافحة التضخم لا تزال هي الأولوية، لأن سوق العمل "في وضع جيد".

• قال أوستن جولسبي، رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو، إن تضخم الطاقة أثبت أنه أكثر استمراراً مما كان متوقعاً.

• وفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة CME، فإن الأسواق حاليًا تتوقع احتمالًا بنسبة 54٪ أن يقوم الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة في ديسمبر، مقارنة بأكثر من 16٪ بقليل في بداية شهر مايو.

• تشير الأسواق حاليًا إلى احتمال بنسبة 99٪ أن تظل أسعار الفائدة الأمريكية دون تغيير في اجتماع يونيو، في حين أن احتمال رفع سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس يبلغ 1٪.

• سيقوم المستثمرون في وقت لاحق اليوم بمراقبة بيانات النمو الاقتصادي الأمريكي للربع الأول، بالإضافة إلى تقرير نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر أبريل، من أجل إعادة تقييم تلك التوقعات.

توقعات الذهب

قال بيتر جرانت، نائب الرئيس وكبير استراتيجيي المعادن في شركة زانر ميتالز: "لا يزال الشرق الأوسط هو المحرك الأكبر. كان هناك بعض التفاؤل المتبقي، ولكن مع استمرار هذا الوضع، يتلاشى هذا التفاؤل".

وأضاف غرانت أن الصراع المستمر في الشرق الأوسط يدفع أسعار النفط العالمية إلى الارتفاع ويزيد من المخاوف بشأن التضخم، مما يؤثر سلباً على أسعار الذهب والأصول الأخرى غير المدرة للدخل.

صناديق SPDR

ظلت حيازات الذهب في صندوق SPDR Gold Trust، وهو أكبر صندوق متداول مدعوم بالذهب في العالم، دون تغيير تقريبًا يوم الأربعاء للجلسة الثالثة على التوالي، حيث أبقت إجمالي الحيازات عند 1034.85 طن متري، وهو أدنى مستوى منذ 8 مايو.

انخفض الين الياباني في التداولات الآسيوية يوم الخميس مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية، مما زاد من خسائره للجلسة الثالثة على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ووصل إلى أضعف مستوى له في أربعة أسابيع، وسط ارتفاع الطلب على العملة الأمريكية كملاذ آمن بسبب تصاعد التوترات العسكرية بين الولايات المتحدة وإيران، مما أثار مخاوف من أن مفاوضات السلام الجارية في الدوحة قد تتعثر أو تنهار.

مع استمرار ضعف الين، فإنه يقترب من فقدان التداول فوق عتبة 160 ين، والتي تعتبر مستوى رئيسياً لتدخل السلطات النقدية اليابانية لدعم العملة المحلية وكبح التحركات المفرطة في سوق الصرف الأجنبي.

نظرة عامة على الأسعار

• سعر صرف الين الياباني اليوم: ارتفع الدولار مقابل الين بنسبة 0.1% إلى 159.65 ين، وهو أعلى مستوى له منذ 29 أبريل، من مستوى الافتتاح اليوم عند 159.50 ين، وسجل أدنى مستوى له عند 159.42 ين.

• أنهى الين تداولات يوم الأربعاء منخفضاً بنسبة 0.15% مقابل الدولار، مسجلاً بذلك خسارته اليومية الثانية على التوالي، وذلك في أعقاب تصريحات متشددة من العديد من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي.

الدولار الأمريكي

ارتفع مؤشر الدولار بأكثر من 0.3% يوم الخميس، مواصلاً مكاسبه للجلسة الثالثة على التوالي ومسجلاً أعلى مستوى له في سبعة أسابيع عند 99.54 نقطة، مما يعكس قوة واسعة النطاق للعملة الأمريكية مقابل سلة من العملات العالمية.

يأتي هذا الارتفاع وسط نفور المستثمرين من المخاطرة وتزايد الطلب على الدولار الأمريكي باعتباره الملاذ الآمن المفضل للاستثمار، وذلك بسبب تصاعد التوترات العسكرية بين الولايات المتحدة وإيران في مضيق هرمز، مما يهدد بانهيار مفاوضات السلام في الدوحة.

أسعار النفط العالمية

ارتفعت أسعار النفط العالمية بأكثر من 3% يوم الخميس بعد أن شن الجيش الأمريكي ضربات جديدة استهدفت مواقع عسكرية داخل إيران، مما دفع الحرس الثوري الإيراني إلى تعليق مرور ناقلات النفط عبر مضيق هرمز.

آخر التطورات في الحرب الإيرانية

• شنت الولايات المتحدة ضربات جديدة على إيران استهدفت موقعاً عسكرياً ومنصات إطلاق صواريخ.

• قال مسؤول أمريكي إن الجيش الأمريكي نفذ ضربات على موقع عسكري إيراني شكل تهديداً للقوات الأمريكية والملاحة في مضيق هرمز.

• وصف المسؤول الأمريكي العملية العسكرية بأنها محسوبة ودفاعية.

• أعلن الحرس الثوري الإيراني أنه استهدف قاعدة أمريكية كانت بمثابة نقطة انطلاق للهجمات بالقرب من بندر عباس.

• أفاد التلفزيون الإيراني أن أربع سفن اضطرت للعودة بعد محاولتها عبور مضيق هرمز دون تنسيق مع القوات الإيرانية.

• ذكرت وكالة أنباء تسنيم أن ناقلة نفط أمريكية كانت تحاول عبور مضيق هرمز اضطرت للتوقف والعودة.

• قامت هيئة الأركان العامة الكويتية بتفعيل أنظمة الدفاع الجوي بعد رصد واعتراض هجمات صاروخية وطائرات مسيرة معادية في المنطقة.

• قد يؤدي تصعيد هذه الانتهاكات إلى أزمة دبلوماسية حادة تهدد بانهيار المفاوضات الجارية في الدوحة.

• رفض الرئيس الأمريكي دونالد ترامب التقارير الإيرانية التي تزعم وجود اتفاق.

• ذكرت وسائل الإعلام الإيرانية أن الاتفاق سيعيد حركة الملاحة عبر مضيق هرمز.

• نفى ترامب وجود أي اتفاق بشأن مضيق هرمز مع إيران وسلطنة عمان.

• تصر إيران على تخفيف العقوبات الاقتصادية والحفاظ على حقوقها النووية، بينما يبقى الجانبان بعيدين عن بعضهما البعض.

• فرضت وزارة الخزانة الأمريكية عقوبات على السلطة الإيرانية المنشأة لإدارة حركة الشحن عبر المضيق.

الحد الأدنى البالغ 160 ينًا

تراقب السلطات اليابانية عن كثب تحركات العملة المحلية في سوق الصرف الأجنبي، لا سيما مع انخفاض قيمة الين نحو مستوى 160 ينًا للدولار الواحد، والذي يُنظر إليه على أنه عتبة يمكن أن تؤدي إلى تدخل متجدد في السوق.

أفادت مصادر لوكالة رويترز أن طوكيو تدخلت عدة مرات في أواخر أبريل وأوائل مايو لوقف تراجع الين، إلا أن تعافي العملة لم يدم طويلاً. في ذلك الوقت، بلغ سعر الصرف 159.25 ينًا للدولار الأمريكي، وهو أدنى مستوى له منذ 30 أبريل.

توقعات الين الياباني

• قال توني سيكامور، محلل السوق في شركة IG، إن التدخل السابق من قبل بنك اليابان قد وفر بعض الراحة لصناع السياسات، لكن لا تزال هناك تساؤلات حول فعاليته على المدى الطويل.

وأضاف سايكامور: "السؤال الأساسي هو ما إذا كان هذا التدخل مجدياً مقابل ما كان في جوهره مجرد مهلة مؤقتة لمدة شهر واحد. علاوة على ذلك، هل ستكون لدى السلطات القدرة على تقديم دعم مالي مماثل إذا تم تجاوز مستوى 160 ين مرة أخرى في الجلسات القادمة؟"